DeFi tokenite turud: Uniswap, Aave ja Curve
Jätkuvalt arenevas detsentraliseeritud rahanduse (DeFi) maastikus on vähesed sektorid köitnud investorite ja uuendajate kujutlusvõimet nagu DeFi tokenid. Kui me liigume 2025. aastasse, näidates globaalne krüptovaluuta turg uut elujõudu regulatiivse selguse ja institutsionaalse vastuvõtu taustal, paistavad sellised tokenid nagu Uniswap (UNI), Aave (AAVE) ja Curve (CRV) silma kui selle ökosüsteemi tugipunktid. Need help with your translation? olenem, kas olete kogenud kaupleja või uus tulija, nende trendide mõistmine aitab teil teha teadlikke otsuseid turul, kus prognoositakse, et DeFi koguväärtus (TVL) ületab aasta lõpuks 200 miljardit dollarit.
DeFi, lühend detsentraliseeritud rahandusest, viitab plokiahelatehnoloogial põhinevale finantsteenuste komplektile, mis kõrvaldab vahendajad nagu pangad. See kaas sisaldab laenamist, laenamist, kauplemist ja tootluse põllumajandust, kõik toetatud nutikate lepingute abil. Uniswap, Aave ja Curve on selle valdkonna juhtivad protokollid, millest igaühel on oma spetsiifilised probleemide lahendused: Uniswap revolutsioonib detsentraliseeritud vahetusi (DEX), Aave juhib laenamise ja laenamise valdkonnas ning Curve optimeerib stabiilsete müntide vahetusi. 2025. aasta augusti seisuga on DeFi turu kapitalisatsioon umbes 98,4 miljardit dollarit, tõustes 38% võrreldes eelmise aastaga, kus need kolm tokenit andsid märkimisväärse panuse. Mis aga mõjutab nende trende? Vaatame seda lähemalt, alustades üldisest ülevaatest, enne kui sukeldume iga tokeni detailidesse.
Laialdasem DeFi Turumaastik 2025. Aastal
2025 on olnud DeFi jaoks pöördeline aasta. Pärast 2024. aasta volatiilsust, kus regulatiivsed ebakindlused ja turu korrektsioonid testinud sektori vastupidavust, oleme näinud mitmete oluliste tegurite tõttu tõusu. Esiteks on institutsionaalne huvi kiiresti kasvanud. Sellised firmad nagu BlackRock ja Fidelity on integreerinud DeFi elemente oma portfellidesse, suurendades likviidsust ja usaldusväärsust. Teiseks on tehnoloogilised edusammud, nagu Ethereumil (kus enamik DeFi-d tegutseb) kasutatavad teise taseme skaleerimislahendused, vähendanud gaasitasusid ja parandatud tehingu kiirus, muutes protokollid kasutajasõbralikumaks.
Andmed allikatest nagu DefiLlama ja CoinMarketCap maalivad roosilise pildi: DeFi TVL on tõusnud üle 150 miljardi dollari, laenuprotokollid nagu Aave hoiavad 4,5 miljardit dollarit, DEX-id nagu Uniswap 3,2 miljardit dollarit ja Curve'i stabiilsete müntide keskendunud fondid umbes 3,9 miljardit dollarit. Tokenite hinnad on järgnenud—UNI kauplemine umbes 9,69 dollarit, AAVE 315,15 dollarit ja CRV umbes 0,62 dollarit—peegeldades optimistlikku meeleolu ja ettevaatlikku taastumist. Trendide hulka kuulub reaalse maailma varade (RWA-de) integreerimine, kus tokeniseeritud kinnisvara või võlakirju laenatakse Aave kaudu, ning ristketi ühilduvus, mis võimaldab Uniswapil laieneda väljapoole Ethereumit.
Kuid väljakutsed püsivad. Turvaintsidendid, kuigi langenud 20% alates 2024. aastast on need endiselt suured, kuna kuritarvitused maksavad sel aastal üksi 500 miljonit dollarit. Regulatiivsed tuuled, nagu SEC-i projekt Crypto, on andnud selgust, muutes meeleolu positiivseks selliste tokenite jaoks nagu UNI, AAVE ja CRV. Suured investorid ja institutsioonid koguvad varasid, nagu näitavad plokiahela andmed, mis näitavad suurenenud kauplemismahtusid: AAVE 24 tunni kauplemismaht on 431 miljonit dollarit, UNI 135 miljonit dollarit ja CRV 58 miljonit. See kogunemine näitab usaldust, eriti kuna DeFi tootlus keskmiselt 5-15%, ületades traditsioonilisi sääste.
Kasutajatele, kes soovivad osaleda, pakuvad platvormid nagu Exbix sujuvaid sisenemispunkte. Saate uurida nende tokenite kauplemist peamisel platvormil—külastage Exbix alustamiseks—või maksimeerida tagatisprogrammid. Oma DeFi tokenite panustamiseks ja passiivse sissetuleku teenimiseks vaadake Exbix Staking, kus ootavad teid konkurentsivõimelised tootlused.
Uniswap (UNI): DEX-i Kuningas’ Turutrend
Uniswap, mis käivitati 2018. aastal Hayden Adamsi poolt, segas keskseid vahetused oma automatiseeritud turu loojate (AMM) mudeli abil. UNI, selle valitsemise token, mis tutvustati 2020. aastal, võimaldab omanikel hääletada protokolli uuenduste, tasustruktuuride ja rahakogude jaotuste üle. 2025. aastal domineerivad Uniswap'i trendid selle V4 uuenduse kaudu, mis tutvustas kohandatavaid likviidsuspaike, parandades efektiivsust ja meelitades rohkem arendajaid.
Turu analüüs näitab UNI hindab stabiilselt $9.69, tõustes varasema aasta $7 pealt, laiemate altcoinide rallide taustal. Pikaajalised prognoosid on optimistlikud: eksperdid nagu CCN prognoosivad UNI jõudmist $15 aasta lõpuks, mis on tingitud suurenenud DEX-i kauplemismahtudest. Uniswapi TVL on $3,2 miljardit, muutes selle kolmandaks suurimaks DeFi protokolliks. Olulised trendid hõlmavad meme-müntide kauplemise kasvu Uniswapis, mis moodustasid 40% tema 1,2 triljoni dollari suurusest kumulatiivsest mahust. Institutsionaalne vastuvõtt on ilmne—hiidkalad on kogunud 149 miljonit UNI sellistes vahetustes nagu Binance.
Kuid UNI ei ole ilma volatiilsuseta. Juulis 2025 toimus 10% langus, mis järgnes laiemale turu korrektsioonile, kuid see taastus uudiste tõttu partnerlustest layer-2 võrkudega nagu Arbitrum. On-chain mõõdikud on tugevad: aktiivsed aadressid 15% ja tehingu mahud ulatuvad 135 miljoni dollarini päevas. Võrreldes konkurentidega nagu PancakeSwap, on Uniswap'i eelis selle Ethereum'i põhisest likviidsusest ja juhtimisest, kus UNI hoidjad on keelanud riskantsed ettepanekud, tagades stabiilsuse.
Investeerijatele ulatub UNI kasulikkus kaugemale spekulatsioonist. UNI hoidmine annab õiguse teenida osa protokolli 0,3% vahetustasudest, jaotatud juhtimise kaudu. Aastal, mil DeFi domineerimine (mõõdetuna tipp-tokenite nagu UNI, AAVE ja CRV turukapitalisatsiooni kogusummana) ulatus 20% -ni krüptoturust, on UNI roll keskne. Kui vaatad UNI poole, muudavad platvormid nagu Exbix kaubanduse või panustamise lihtsaks. Panusta oma UNI Exbixis kasumite saamiseks. kuni 10%, või sirvi täispakkumist aadressil Exbix.
Vaadates tulevikku, võiks Uniswap'i integreerimine reaalse varaga (RWA) viia UNI hind 2026. aastaks 20 dollarini. Analüütikud viitavad selle alahinnatud TVL suhetele 0,40 – see viitab kasvuruumile. Sotsiaalne arvamus platvormidel nagu X on positiivne, arutelud rõhutavad UNI’s ületamine konkurentide ees.
(Sõnade arv praeguseks: ~850. Jätkan süvitsi minekut.)
Aave (AAVE): Laenamise Innovatsioon ja Turumugavus
Aave, mille asutas Stani Kulechov 2017. aastal ETHLendi nime all, on arenenud võimsaks laenuprotokolliks. AAVE, selle token, võimaldab valitsemist, panustamist turvalisuse moodulite jaoks ja tasude vähendamist. In 2025. Aave'i trendid keskenduvad selle V3 ja V4 versioonidele, mis tutvustasid ristketaste laenamist ja riskioptimeeritud laenamist, tõstes TVL-i 4,5 miljardi dollarini.
AAVE hind 315,15 dollarit peegeldab 200% kasvu aastast kuni tänaseni, mida toidavad institutsionaalsed rahavood. Vaalad kogusid juunis 2025 AAVE-d 13,2 miljoni dollari väärtuses, nagu näitab Lookonchaini andmed, tõstes kauplemismahud 431 miljoni dollarini. Trendide hulka kuuluvad flash-laenude tõus—tagatiseta laenamine arbitraažiks—mis genereeris eelmisel kvartalil 100 miljonit dollarit tasudena. Aave’ integreerimine stabiilsete müntidega nagu USDC ja EURC on teinud sellest silla TradFi ja DeFi vahel, kus partnerlused nagu Circle suurendavad likviidsust.
Turukompleksus ei ole kasvu pidurdanud. Pärast SEC-i tähelepanu vältimist 2023. aastal (kuna AAVE tegutseb) Proof-of-Work juured), tõusis see ühe päevaga 27%. TVL tõusud 11% nädalas rõhutavad usaldusväärsust, samas kui ületagatud laenud vähendavad maksehäireid. Võrreldes Compoundiga pakuvad Aave'i muutuvad intressimäärad ja krediidi delegeerimise funktsioonid paindlikkust, meelitades tootluse põllumehi, kes otsivad 8-12% APY-sid.
Väljakutsed hõlmavad konkurentsi uuemate protokollide nagu JustLend ($3,7 miljardit TVL) poolt, kuid Aave'i turvaaudite ja vigade preemiad säilitavad selle konkurentsieelise. X-is on meeleolu optimistlik, 59% positiivsetest tweetidest kiidavad selle detsentraliseeritust. Kasutajatele toob AAVE panustamine turvafondides kaasa tasusid, samal ajal kaitstes protokolli maksejõuetuse eest.
Exbix kasutajad saavad AAVE potentsiaali ära kasutada kauplemisel platvormil—mine Exbixisse—või panustamine suurenenud tulude nimel Exbix Staking, kus AAVE fondid pakuvad konkurentsivõimelisi stiimuleid.
Prognoosid: 2030. aastaks võib AAVE ulatuda 500-700 dollarini, kui DeFi kasutuselevõtt jätkub, vastavalt CoinMarketCapi prognoosidele. Selle alahinnatud seisund (TVL suhe 0,40) näitab ostuvõimalust. võimalused.
Curve (CRV): Stabiilsete müntide vahetus ja tootluse optimeerimine
Curve Finance, mille asutas Michael Egorov 2020. aastal, spetsialiseerub madala libisemisega stabiilsete müntide kauplemisele oma AMM-i kaudu. CRV, juhtimis- ja preemi token, motiveerib likviidsuse pakkujaid (LP-d) veCRV lukustamise kaudu suurendatud tootluse nimel. 2025. aastal keskenduvad Curve’i trendid LlamaLendile ja crvUSD-le. käivitab, tõstes TVL-i 3,9 miljardi dollarini.
CRV hind 0,62 dollaril on näidanud volatiilsust, olles langenud 0,90 dollari kõrgustest, kuid tõusnud 3% nädalas. CCN-i prognoosid viitavad 1,86 dollarile aasta lõpuks, pikaajalised sihid on 7,89 dollarit aastaks 2030. Peamised tegurid: Metapools haruldaste tokenite jaoks ja integreerimine TradFi-ga, nagu stabiilsete müntide maksed Visa kaudu. Mahud ulatusid 342 miljoni dollarini päevas, mis on 83% tõus, mis näitab kasvavat activity.
Trendide hulka kuulub yield farming'i domineerimine, kus CRV preemiad ulatuvad kuni 2.5x tänu boonustele. Pärast 2024. aasta sündmusi, turvauuendused taastavad usaldusväärsuse, nagu nähtub 1.37% mõõtude kaaludest basseinides nagu stETH. On-chain andmed näitavad varude jaotust, kus vaalad koguvad, Binance hoiab 4.92% varudest.
Võrreldes Uniswapiga, vähendab Curve'i keskendumine stabiilsetele müntidele ajutist kadu, muutes selle ideaalne konservatiivsetele LP-dele. Sotsiaalmeedia müra asetab CRV #92 mainimiste seas, 90/5 meeleolu skooriga.
Kaasamiseks panusta CRV Exbixis optimeeritud tootluse saamiseks või kaubelda Exbixis.
Tulevik: DeFi $376,9 miljonit prognoositud tulu, CRV võiks 5x, kui ristketid laienevad.
Võrdlev analüüs ja integreerimine Exbixiga
Võrreldes UNI, AAVE ja CRV: UNI paistab silma kauplemismahuga (135 miljonit dollarit), AAVE TVL-iga (4,5 miljardit dollarit), CRV aga stabiilsuse efektiivsusega. Kõik saavad kasu Ethereum'i uuendustest, kuid erinevad riskide poolest—UNI on volatiilne, AAVE stabiilne, CRV keskendub tootlusele.
Exbix sillad need to be translated. Please provide the complete text for translation. kasumid DeFi kasvu taustal. Riskid: regulatsioon, häkkimine. Siiski, institutsioonilise toetuse korral on tulevik helge.
