Vad är DeFi? En nybörjarguide till decentraliserad finansiering 2024

Föreställ dig ett finansiellt system som aldrig sover. En global, öppen marknadsplats där du kan låna, låna ut, handla och investera utan att någonsin behöva ett banks tillstånd, fylla i pappersarbete eller oroa dig för att en central myndighet fryser dina tillgångar. Detta är ingen futuristisk fantasi; det händer just nu, och det kallas Decentraliserad Finans, eller DeFi.

För alla som är nyfikna på nästa evolution av pengar och internet är det avgörande att förstå DeFi. Denna guide kommer att avmystifiera DeFi och bryta ner dess komplexa idéer till enkla, lättförståeliga koncept. Vi kommer att utforska vad det är, hur det fungerar, varför det är viktigt och hur du kan försiktigt kliva in i denna nya värld. Oavsett om du vill förstå det buzz eller överväger din första DeFi-transaktion på en säker plattform som Exbix-marknader, så har du kommit rätt.

Vad är egentligen DeFi? Mer än ett modeord

I sin kärna är DeFi en samlingsterm för finansiella produkter och tjänster som är tillgängliga för vem som har en internetuppkoppling. Till skillnad från traditionell finans (TradFi)—som är byggd på centraliserade infrastrukturer som banker, mäklare och reglerande organ—verkar DeFi på decentraliserad teknologi, främst blockkedjor.

Tänk på det så här:
Traditionell Finans: Du ger dina pengar till en bank. Banken fungerar som en pålitlig mellanhand. Den lånar ut dina pengar till andra, investerar dem och tar ut avgifter för sina tjänster. Du litar på att de hanterar och återlämnar dina tillgångar.
DeFi: Du interagerar direkt med peer-to-peer-protokoll som drivs av självverkande kod (smart contracts) på en blockchain. Du behåller förvaltningen av dina medel medan du deltar i finansiella aktiviteter. Koden upprätthåller reglerna, och nätverket av datorer säkerställer dess säkerhet.

Det slutgiltiga målet med DeFi är att skapa ett tillståndsfritt, transparent och interoperabelt finansiellt ekosystem. Det handlar om att bygga om systemet från grunden, öppet, för den digitala tidsåldern.

Grunden för DeFi: Nyckelkomponenter

Du kan inte förstå DeFi utan att veta vad som driver det. Här är de grundläggande teknologierna som gör det möjligt.

1. Blockchain: Den Oföränderliga Huvudboken

En blockchain är en distribuerad, oföränderlig digital huvudbok som registrerar transaktioner över ett nätverk av datorer. Det är grunden. Den vanligaste blockchainen för DeFi är Ethereum, eftersom den var specifikt utformad för att vara värd för dessa komplexa applikationer. Men andra “Ethereum-konkurrenter” som Solana, Cardano och Avalanche har dykt upp, och erbjuder snabbare hastigheter och lägre avgifter. Till exempel, om du handlar SOL/USDT, interagerar du med den Solana-blockkedjans inhemska tillgång.

2. Smarta kontrakt: De automatiserade mellanhandlarna

Detta är den revolutionerande delen. Ett smart kontrakt är helt enkelt en bit kod som körs på en blockchain. Det genomför automatiskt villkoren i ett avtal när förutbestämda villkor uppfylls. De är "hjärnan" bakom DeFi-applikationer. (dApps).
Exempel: Ett låne-smartkontrakt kommer automatiskt att ge ett lån till en användare så fort de sätter in tillräckligt med säkerhet. Det kommer också automatiskt att hantera räntebetalningar och likvidera säkerheten om dess värde faller under en viss nivå. Ingen mänsklig intervention behövs.

3. dApps (Decentraliserade Applikationer): Användaren

Gränssnitt

dApps är de applikationer vi använder för att få tillgång till DeFi-tjänster. De är front-end-gränssnitten som kopplar användare till smarta kontrakt på backend. Uniswap (en decentraliserad börs) och Aave (ett utlåningsprotokoll) är kända dApps.

4. Stablecoins: Den Prisstabila Valutan

Kryptovalutor är notoriskt volatila. Detta är inte idealiskt för utlåning eller lån där du inte vill att värdet på ditt lån ska fördubblas eller halveras över en natt. Stablecoins löser detta. De är kryptovalutor kopplade till en stabil tillgång, som den amerikanska dollarn (t.ex. USDT, USDC, DAI). De erbjuder den prisstabilitet som krävs för praktisk vardagsekonomi inom DeFi-ekosystemet. Du kommer att använda dem för de flesta transaktioner, inklusive handelspar som BTC/USDT.

5. Plånböcker och privata nycklar: Din digitala identitet

I DeFi har du inte ett användarnamn och lösenord. Du har en krypto plånbok (som MetaMask eller Phantom). Denna plånbok innehåller dina privata nycklar—som i huvudsak är ultr säkra lösenord som bevisar äganderätt till dina digitala tillgångar och gör att du kan signera transaktioner. Detta är en monumental förändring: Du är din egen bank. Säkerheten för dina medel är ditt ansvar.

DeFi-verktygslådan: Vad kan du faktiskt göra?

Den möjligheterna inom DeFi expanderar snabbt. Här är de mest populära användningsområdena.

1. Decentraliserade Börser (DEX)

Dessa fungerar som aktiebörser men för kryptovalutor, utan en central operatör. Istället för ett företag som matchar köpare och säljare, använder DEX smarta kontrakt och likviditetspooler för att underlätta handel. Populära exempel inkluderar Uniswap och SushiSwap.
Hur det fungerar: Användare tillhandahåller likviditet genom att sätta in par av tokens (t.ex. ETH och USDT) i en pool. I gengäld tjänar de avgifter från alla affärer som sker i den poolen. Detta kallas för Yield Farming (som vi kommer att gå igenom härnäst).

2. Utlåning och Lån

Plattformar som Aave och Compound låter dig låna ut dina kryptotillgångar för att tjäna ränta eller låna mot dina kryptoinnehav.
Låna ut: Sätt in dina stablecoins eller andra kryptovalutor i ett protokoll och börja tjäna ränta, ofta till högre räntor än traditionella sparkonton.
Låna: Behöver du kontanter men vill inte sälja din kryptovaluta? Du kan använda den som säkerhet för att ta ett lån i stablecoins. Detta är vanligtvis över-säkerhetsställt (du sätter in $150 värde av ETH för att låna $100 USDT) för att skydda protokollet från prisrörelser.

3. Avkastningsodling (Likviditetsgruvdrift)

Detta är en mer avancerad strategi där användare låser sina kryptotillgångar för att tjäna belöningar, ofta i form av ytterligare tokens. Det är som att jaga den högsta möjliga avkastningen på din kryptovaluta. Detta kan innebära att man tillhandahåller likviditet till DEX:ar eller stakar tokens i utlåningsprotokoll. Även om det kan vara lukrativt, medför det högre risker (se “Riskerna med DeFi” nedan).

4. Staking

Om du innehar vissa kryptovalutor kan du “staka” dem för att hjälpa till att säkra nätverket av den blockkedjan. I gengäld tjänar du belöningar, liknande att tjäna ränta. Det är ett sätt att få dina stillastående tillgångar att arbeta. Till exempel, efter att ha köpt en trendande token som PENGU/USDT, kan du senare satsa den på sin inhemska plattform om den

alternativet är tillgängligt.

5. Derivat, Försäkring och Mer

DeFi-världen innovativt i rasande takt. Du kan nu hitta decentraliserade versioner av nästan alla traditionella finansiella produkter, inklusive syntetiska tillgångar som följer aktier, predictionsmarknader och decentraliserade försäkringsprotokoll som skyddar mot misslyckanden i smarta kontrakt.

Varför all hype? De grundläggande fördelarna med DeFi

• Ingen tillståndskrav: Alla med en internetanslutning och en kryptovaluta-plånbok kan få tillgång till DeFi-tjänster. Det finns inga grindvakter, inga ansökningar och inga geografiska begränsningar.
• Transparens: Det mesta av koden är öppen källkod, och alla transaktioner är registrerad på den offentliga blockkedjan för alla att granska. Detta bygger en nivå av förtroende genom verifierbarhet som traditionell finansiering inte kan matcha.
• Egna förvar: Du håller dina privata nycklar, vilket innebär att du har verkligt ägande och kontroll över dina tillgångar. De kan inte beslagtas eller fryses av en central enhet (även om du kan förlora dem om du inte
• Innovation och Interoperabilitet: Den öppna källkodsstrukturen inom DeFi skapar en “pengar Lego”-miljö. Utvecklare kan bygga ovanpå befintliga protokoll och skapa nya och komplexa finansiella produkter otroligt snabbt.
• Potentiellt Högre Avkastning: De avkastningar som erbjuds på sparande och genom yield farming kan vara betydligt högre än de i det traditionella systemet, även om detta är direkt kopplat till högre risk.

Den Inevitable Baksidan: Förstå Riskerna med DeFi

DeFi är inte utan sina betydande faror. Det är i stor utsträckning oreglerat och experimentellt.

• Risk för Smart Contracts: Koden är lag. Om det finns en bugg eller sårbarhet i ett smart kontrakt kan hackare utnyttja det för att tömma medel. Miljoner dollar har förlorats på detta sätt.
• Impermanent Loss: En stor risk för likviditetsleverantörer på DEXar. Det inträffar när priset på dina insatta tillgångar förändras jämfört med när du satte in dem. Du kan hamna med mindre värde än om du bara hade hållit de
• Volatilitetsrisk: Kryptovaluta-marknaden är mycket volatil. Värdet på din säkerhet kan snabbt sjunka, vilket leder till automatisk likvidation av dina tillgångar.
• Regulatorisk osäkerhet: Regeringar runt om i världen arbetar fortfarande med att ta reda på hur de ska hantera DeFi. Framtida regleringar kan påverka hur dessa protokoll fungerar.
• Användarfel: Med stor makt kommer stort ansvar. Att skicka medel till fel adress, förlora dina privata nycklar eller falla för en bluff kan resultera i oåterkallelig förlust av medel. Det finns ingen kundsupport att ringa.

Hur man kommer igång med DeFi (säkert)

Redo att doppa tårna? Följ dessa steg försiktigt.

• Utbilda dig: Du gör redan detta! Investera aldrig i något du inte förstår.
• Börja smått: Investera endast pengar du är beredd att förlora. Betrakta det som en lärandekostnad.
• Välj en pålitlig börs: Innan du kan använda DeFi måste du skaffa några krypto. Använd en säker och användarvänlig centraliserad börs (CEX) som Exbix för att göra ditt första köp med fiat-valuta. CEX:er är ofta lättare för nybörjare att navigera.
• Skapa en plånbok: Ställ in en icke-förvaringsplånbok som MetaMask (för Ethereum) eller Phantom (för Solana). Skydda din fröfras (återställningsfras) med ditt liv. Skriv ner den på papper och förvara den på en säker plats. Digitalisera den aldrig.
• Utforska Långsamt: Börja med enkla åtgärder som att byta en liten mängd tokens på en välkänd DEX eller sätta in en stablecoin i ett topp-låneprotokoll som Aave eller Compound.
• Gör Din Egen Forskning (DYOR): Aldrig hoppa in i ett projekt baserat på en tweet. Undersök teamet, revisionsrapporter och communityns känslor innan du investerar.

Framtiden för finans byggs

DeFi representerar ett paradigmskifte i hur vi tänker på och interagerar med pengar. Det lovar ett mer öppet, tillgängligt och effektivt finansiellt system för världen. Medan det är fortfarande en vild västern fylld med både möjligheter och risker, dess potential att omforma den globala finanssektorn är ovedersäglig.

Resan från centraliserade system till en decentraliserad framtid är en process. Plattformar som Exbix fungerar som en avgörande bro, som erbjuder en säker och intuitiv plattform för användare att gå in i kryptovalutaekonomin innan de ger sig ut i de djupare vattnen av ren DeFi. Oavsett om du handlar med stora par eller utforskar nya tillgångar, är det första steget mot att förstå det stora, spännande universumet av decentraliserad finans att börja på en pålitlig börs.

DeFi, Decentraliserad Finans, Kryptovaluta Guide, Blockchain, Kryptovaluta Investering