Тренди ринку токенів DeFi: Uniswap, Aave та Curve
У постійно змінюваному світі децентралізованих фінансів (DeFi) небагато секторів захоплюють уяву інвесторів і новаторів так, як токени DeFi. Під час нашої подорожі через 2025 рік, коли світовий ринок криптовалют демонструє відновлену силу на фоні регуляторної ясності та інституційного прийняття, такі токени, як Uniswap (UNI), Aave (AAVE) та Curve (CRV), вирізняються як опори цієї екосистеми. Ці токени не лише представляють собою революційні протоколи, але й втілюють перехід до більш інклюзивної, ефективної та децентралізованої фінансової системи. Ця стаття глибоко занурюється у ринкові тенденції, що оточують ці токени, досліджуючи їх історичну продуктивність, сучасну динаміку, майбутні прогнози та те, як платформи, такі як Exbix, роблять їх доступними для повсякденних користувачів. Чи то ви досвідчений трейдер чи новачок, розуміння цих тенденцій може допомогти вам приймати обґрунтовані рішення на ринку, де очікується, що загальна заблокована вартість DeFi (TVL) перевищить 200 мільярдів доларів до кінця року.
DeFi, скорочено від Децентралізовані Фінанси, відноситься до набору фінансових послуг, побудованих на технології блокчейн, що усуває посередників, таких як банки. Це включає в себе кредитування, запозичення, торгівлю та фермерство доходу, все це працює на основі смарт-контрактів. Uniswap, Aave та Curve є одними з провідних протоколів у цій сфері, кожен з яких вирішує конкретні проблеми: Uniswap революціонізує децентралізовані біржі (DEX), Aave лідирує у кредитуванні та запозиченні, а Curve оптимізує обміни стейблкоїнів. Станом на серпень 2025 року ринкова капіталізація DeFi коливається навколо 98,4 мільярда доларів, зростаючи 38% від минулого року, при цьому ці три токени зробили значний внесок. Але що спричиняє їхні тенденції? Давайте розглянемо це, починаючи з загального огляду, перш ніж зануритися в кожен токен.
Ширша картина ринку DeFi у 2025 році
2025 рік став вирішальним для DeFi. Після волатильності 2024 року, коли регуляторна невизначеність та корекції ринку перевірили стійкість сектора, ми спостерігали сплеск, спричинений кількома ключовими факторами. По-перше, інституційний інтерес злетів до небес. Компанії, такі як BlackRock і Fidelity, інтегрували елементи DeFi у свої портфелі, що підвищило ліквідність і довіру. По-друге, технологічні досягнення, такі як рішення для масштабування другого рівня на Ethereum (де працює більшість DeFi), зменшили витрати на газ і покращені швидкості транзакцій, що робить протоколи більш зручними для користувачів.
Дані з джерел, таких як DefiLlama та CoinMarketCap, малюють оптимістичну картину: загальна вартість заблокованих активів у DeFi перевищила 150 мільярдів доларів, причому кредитні протоколи, такі як Aave, утримують 4,5 мільярда доларів, DEX, такі як Uniswap, мають 3,2 мільярда доларів, а стабільні монети Curve зосереджені на пулах обсягом близько 3,9 мільярда доларів. Ціни на токени також зросли—UNI торгується близько $9.69, AAVE на $315.15, а CRV приблизно на $0.62—відображаючи змішане відчуття оптимізму та обережного відновлення. Тренди включають зростання інтеграції реальних активів (RWAs), де токенізована нерухомість або облігації позичаються через Aave, та крос-ланцюгову взаємодію, що дозволяє Uniswap розширитися за межі Ethereum.
Однак виклики залишаються. Порушення безпеки, хоча й знизилися на 20% з 2024 року все ще залишаються актуальними, з витратами, що становлять 500 мільйонів доларів лише цього року. Регуляторні зміни, такі як Проект Crypto від SEC, забезпечили ясність, змінивши настрій на позитивний для токенів, таких як UNI, AAVE та CRV. Великі гравці та інституції накопичують активи, про що свідчать дані блокчейну, які показують зростання обсягів: 24-годинний обсяг AAVE становить 431 мільйон доларів, UNI - 135 мільйонів доларів, а CRV - 58 мільйонів доларів. Це накопичення сигналізує про впевненість, особливо враховуючи, що доходи DeFi в середньому становлять 5-15%, перевищуючи традиційні заощадження.
Для користувачів, які бажають взяти участь, платформи на кшталт Exbix пропонують безперешкодні точки входу. Ви можете дослідити торгівлю цими токенами на основній платформі—відвідайте Exbix щоб почати—або максимізувати повернення через програми стейкінгу. Щоб стейкати свої DeFi токени та отримувати пасивний дохід, ознайомтесь із Exbix Staking, де вас чекають конкурентні доходи.
Uniswap (UNI): Ринкова траєкторія короля DEX
Uniswap, запущений у 2018 році Хейденом Адамсом, порушив централізовані обміни з його моделлю автоматизованого маркет-мейкера (AMM). UNI, його токен управління, представлений у 2020 році, дозволяє власникам голосувати щодо оновлень протоколу, структур комісій та розподілу коштів. У 2025 році тенденції Uniswap домінують завдяки його оновленню V4, яке впровадило хуки для налаштовуваних ліквідних пулів, підвищуючи ефективність і приваблюючи більше розробників.
Аналіз ринку показує ціни UNI утримуються на рівні $9.69, піднявшись з $7 раніше цього року, на фоні загального зростання альткоїнів. Довгострокові прогнози оптимістичні: експерти, такі як ті, що в CCN, прогнозують, що UNI досягне $15 до кінця року, що зумовлено зростанням обсягів DEX. Загальна заблокована в Uniswap вартість (TVL) становить $3.2 мільярда, що робить його третім за величиною DeFi протоколом. Ключові тенденції включають сплеск торгівлі мем-криптовалютами на Uniswap, що склали 40% від його $1,2 трильйона кумулятивного обсягу. Інституційне прийняття очевидне—кити накопичили 149 мільйонів UNI на біржах, таких як Binance.
Але UNI не позбавлений волатильності. Зниження на 10% у липні 2025 року сталося після ширшої корекції ринку, але він відновився на новинах про партнерства з мережами другого рівня, такими як Arbitrum. Ончейн-метрики сильні: активні адреси зростання на 15%, а обсяги транзакцій досягають 135 мільйонів доларів щодня. У порівнянні з конкурентами, такими як PancakeSwap, перевага Uniswap полягає в його ліквідності, що базується на Ethereum, та моделі управління, де власники UNI відхиляли ризиковані пропозиції, забезпечуючи стабільність.
Для інвесторів корисність UNI виходить за межі спекуляцій. Утримання UNI надає частку від комісій з 0,3% за обміни протоколу, розподілені через управління. У році, коли домінування DeFi (вимірюване як сума ринкових капіталізацій провідних токенів, таких як UNI, AAVE та CRV) досягло 20% крипторинку, роль UNI є центральною. Якщо ви зацікавлені в UNI, платформи, такі як Exbix, спрощують торгівлю або стейкінг. Стейкайте свій UNI на Exbix для отримання доходу. до 10%, або перегляньте повний обмін на Exbix.
Дивлячись у майбутнє, інтеграція Uniswap з реальними активами може підштовхнути UNI до $20 до 2026 року. Аналітики вказують на його недооціненість—співвідношення TVL на рівні 0.40—свідчить про можливості для зростання. Соціальні настрої на платформах, таких як X, позитивні, з обговореннями, які підкреслюють UNI’s перевага над конкурентами.
(Кількість слів до цього часу: ~850. Продовжуючи розширювати для глибини.)
Aave (AAVE): Інновації у кредитуванні та стійкість ринку
Aave, заснована Стані Кулечовим у 2017 році під назвою ETHLend, перетворилася на потужний кредитний протокол. AAVE, її токен, полегшує управління, стейкінг для модулів безпеки та зниження комісій. У 2025, тренди Aave обертаються навколо його версій V3 та V4, які запровадили кросчейн-кредитування та оптимізоване за ризиком запозичення, що збільшило загальну вартість заблокованих активів (TVL) до 4,5 мільярдів доларів.
Ціна AAVE на рівні 315,15 доларів відображає 200% приріст з початку року, підживлений інституційними вливаннями. Кити накопичили 13,2 мільйона доларів у AAVE у червні 2025 року, згідно з даними Lookonchain, що підштовхнуло обсяги до 431 мільйона доларів. Тренди включають зростання флеш-кредитів—беззаставне кредитування для арбітражу—які згенерували 100 мільйонів доларів комісій минулого кварталу. Інтеграція Aave зі стейблкоїнами, такими як USDC та EURC, зробила його мостом між традиційними фінансами та DeFi, з партнерствами, такими як Circle, що підвищують ліквідність.
Складнощі ринку не зупинили зростання. Після того, як вдалося уникнути контролю SEC у 2023 році (оскільки AAVE працює на Proof-of-Work roots), він зріс на 27% за один день. Зростання TVL на 11% щотижня підкреслює довіру, а надмірно забезпечені позики мінімізують дефолти. У порівнянні з Compound, змінні ставки Aave та функції делегування кредиту пропонують гнучкість, приваблюючи фермерів доходу, які шукають 8-12% APY.
Виклики включають конкуренцію з новими протоколами, такими як JustLend ($3.7 мільярда TVL), але Aave’s аудити безпеки та програми винагород за вразливості підтримують його перевагу. На X настрій оптимістичний, 59% позитивних твітів хвалять його децентралізацію. Для користувачів стейкінг AAVE у модулях безпеки приносить винагороди, одночасно підстраховуючи протокол від неплатоспроможності.
Користувачі Exbix можуть використовувати потенціал AAVE, торгуючи на платформі—перейти до Exbix—або стейкінг для підвищених доходів на Exbix Staking, де пул AAVE пропонує конкурентоспроможні стимули.
Прогнози: До 2030 року AAVE може досягти $500-700, якщо прийняття DeFi продовжиться, згідно з прогнозами CoinMarketCap. Його недооцінений статус (TVL-коефіцієнт 0.40) сигналізує про можливість покупки. можливості.
Curve (CRV): Обміни стабільних монет та оптимізація прибутковості
Curve Finance, заснована Майклом Егоровим у 2020 році, спеціалізується на торгівлі стабільними монетами з низьким сліпом через свій AMM. CRV, токен управління та винагороди, стимулює постачальників ліквідності (LP) через блокування veCRV для підвищених прибутків. У 2025 році тенденції Curve зосереджуються на LlamaLend та crvUSD запуски, підвищуючи TVL до 3,9 мільярда доларів.
Ціна CRV на рівні 0,62 долара демонструє волатильність, знизившись з максимуму 0,90 долара, але зросла на 3% за тиждень. Прогнози від CCN вказують на 1,86 долара до кінця року, з довгостроковими цілями на рівні 7,89 долара до 2030 року. Основні фактори: метапули для маловідомих токенів та інтеграція з традиційними фінансами, такими як платежі у стейблкоінах через Visa. Обсяги досягли 342 мільйонів доларів на день, що на 83% більше, сигналізуючи про зростання активність.
Тренди включають домінування yield farming, з винагородами CRV до 2.5x через бусти. Після 2024 року експлуатації, оновлення безпеки відновили довіру, що видно з 1.37% ваги гейджів для пулів, таких як stETH. В ончейні дані розподілу постачання показують накопичення китів, з Binance, що володіє 4.92% постачання.
У порівнянні з Uniswap, фокус Curve на стабільних монетах зменшує імперманентні втрати, роблячи це ідеально підходить для консервативних LPs. Соціальний шум ранжує CRV на #92 за згадками, з оцінкою настроїв 90/5.
Для залучення, стейкайте CRV на Exbix для оптимізованих доходів, або торгуйте на Exbix.
Майбутнє: З DeFi’s $376.9 мільйона проектовані доходи, CRV може зрости в 5 разів, якщо крос-ланцюги розширяться.
Порівняльний аналіз та інтеграція з Exbix
Порівнюючи UNI, AAVE та CRV: UNI відзначається обсягом торгів ($135M), AAVE - загальною заблокованою вартістю ($4.5B), CRV - стабільною ефективністю. Усі отримують вигоду від оновлень Ethereum, але відрізняються за ризиком — UNI волатильний, AAVE стабільний, CRV орієнтований на прибутковість.
Exbix з'єднує ці токени можуть зрости на 50-100% Відвідайте Exbix для портфелів або Exbix Staking для доходів DeFi.
Перспективи та висновок
До 2026 року ці токени можуть зрости на 50-100% зростання на фоні розвитку DeFi. Ризики: регулювання, зломи. Проте, з підтримкою інституцій, майбутнє виглядає яскравим.
