Zer da DeFi? Hasiberrientzako gida 2024ko Finantza Deszentralizatuen inguruan

Iruditu finantza-sistema bat ez dela inoiz lo egiten. Merkatu global, iturburu irekiko bat non maileguak hartu, maileguak eman, merkaturatu eta inbertitu dezakezun banku baten baimenik behar izan gabe, paperak betetzen edo agintari zentral batek zure aktiboak izoztu ditzakeela kezkatu gabe. Hau ez da etorkizuneko fantasia bat; orain gertatzen ari da, eta Finantza Deszentralizatua deritzo, edo DeFi.

Diru guztientzat dirua eta interneten hurrengo eboluzioa ezagutzeko interesa dutenentzat, DeFi ulertzea funtsezkoa da. Gida honek DeFi desmitifikatuko du, bere ideia konplexuak kontzeptu sinple eta digerigarri bihurtuz. Zer den, nola funtzionatzen duen, zergatik den garrantzitsua eta nola arretaz sartu zaitezkeen mundu berri honetan aztertuko dugu. Zure helburua DeFi ulertzea bada, buzz edo lehenengo DeFi transakzioa segurua den plataforman, hala nola Exbix merkatuak, leku egokian zaude.

Zer da zehazki DeFi? Buzzword-a gainditzen

Bere muinean, DeFi finantza produktuen eta zerbitzuen terminoa da, erabiltzaileei eskuragarri daudenak edonorki internet konexioa duen edonork. Finantza tradizionalen (TradFi) aldean—zentralizatutako azpiegituretan oinarritzen dena, hala nola bankuak, bitartekariak eta araudi organoak—DeFi dezentralizatutako teknologian oinarritzen da, batez ere blockchain-ean.

Pentsa ezazu honela:
Finantza Tradizionala: Zure dirua ematen diozu a bank. Bankuak bitartekari fidagarri gisa jarduten du. Zure dirua beste batzuei mailegatzen die, inbertitzen du, eta bere zerbitzuengatik kuotak kobratzen ditu. Zure ondasunak kudeatzeko eta itzultzeko konfiantza duzu.
DeFi: Zuzeneko interakzioa duzu peer-to-peer protokoloekin, blockchain batean kode auto-exekutatzaileek (smart contracts) bultzatutakoak. Zure funtsen jabetza mantentzen duzu finantza jardueretan parte hartzerakoan. Kodeak arauak betetzen ditu, eta ordenagailuen sareak bere segurtasuna bermatzen du.

DeFi-ren helburu nagusia baimenik gabeko, gardena eta elkarreraginkorra den finantza ekosistema bat sortzea da. Sistema berreraikitzea da, oinarritik hasita, irekian, digitaleko aroarentzat.

DeFi-ren Oinarriak: Gako Eraikuntzak

Ez duzu ulertuko DeFi ezagutzen ez baduzu, zer egiten duen. Hona hemen funtsezko teknologia batzuk, horiek indartzen dituztenak.

1. Blockchain: Aldatu ezin den Liburuxka

Blockchain bat banatutako, aldatugabea den digital liburuxka bat da, transakzioak ordenagailu sare batean erregistratzen dituena. Oinarria da. DeFirako ohikoena Ethereum da, izan ere, zehazki aplikazio konplexu hauek hostatzeko. Hala ere, beste “Ethereum lehiakide” batzuk, hala nola Solana, Cardano eta Avalanche, agertu dira, abiadura azkarragoak eta tasak baxuagoak eskaintzen dituztenak. Adibidez, SOL/USDT merkaturatzen ari bazara, zure interakzioa egiten ari zara Solana blockchain’eko jatorrizko aktiboa.

2. Kontratu Adimentsuak: Automatikoki Egin Beharko Lituzkeen Erakundeak

Hau da iraultzailea. Kontratu adimentsua blockchain batean exekutatzen den kode zati bat da. Aurreko baldintzak betetzen direnean, akordio baten baldintzak automatikoki betetzen ditu. DeFi aplikazioen atzean dauden “burmuinak” dira. (dApps).
Adibidea: Mailegu adimentsu bat automatikoki mailegua emango dio erabiltzaile bati behar adina bermea gordetzen duenean. Halaber, automatikoki kudeatuko ditu interes ordainketak eta bermea likidatuko du balioa puntu jakin batetik behera jaisten denean. Ez da beharrezkoa gizakiaren esku-hartzerik.

3. dApps (Aldezleko Aplikazioak): Erabiltzailea

Interfaz

dApps dira aplikazioak dira DeFi zerbitzuetara sartzeko erabiltzen ditugunak. Hauek erabiltzaileen eta atzealdeko smart kontratuen arteko lotura egiten duten aurrealdeko interfazak dira. Uniswap (truke deszentralizatua) eta Aave (mailegu protokoloa) dApps ospetsuak dira.

4. Stablecoins: Prezio Egonkorra den Moneta

Kriptomonetak ezagunak dira aldakorrak izateagatik. Hori ez da ideia ona maileko edo maileko, non ez duzun nahi zure maileguaren balioa gauean bikoiztu edo erdira murriztea. Stablecoins hori konpontzen dute. Hainbat aktibo egonkorren, adibidez, AEBetako dolarren (adibidez, USDT, USDC, DAI) pegatutako kriptomonetak dira. DeFi ekosisteman finantza praktikoetarako beharrezko den prezio egonkortasuna eskaintzen dute. Gehieneko transakzioetarako erabiliko dituzu, trukatzen ditu merkataritza-pareak, hala nola BTC/USDT.

5. Diru-zorroak eta Gako Pribatua: Zure Identitate Digitala

DeFi-n, ez duzu erabiltzaile-izena eta pasahitza. Zure kriptodiru-zorroa duzu (MetaMask edo Phantom bezalakoa). Zorro honek zuretzen zure gordetako giltzak—funtsean, zure digital ondasunen jabetza egiaztatzen duten eta transakzioak sinatzeko aukera ematen duten ultra-segurtasuneko pasahitzak. Hori aldaketa monumentala da: Zure bankua zara. Zure funtsen segurtasuna zure ardura da.

DeFi Tresna Multzoa: Zer egin dezakezu benetan?

Hartu aukera DeFi-n azkar handitzen ari da. Hona hemen erabilera kasu ezagunenak.

1. Deszentralizatutako Trukeak (DEX)

Hauek akzio trukeen antzekoak dira, baina kriptomonetaentzat, operadore zentralik gabe. Enpresa batek erosleak eta saltzaileak batzen dituen bitartean, DEXek smart kontratuak eta likidezia igerilekuak erabiltzen dituzte salmentak errazteko. Adibide ezagunak Uniswap eta SushiSwap.
Nola funtzionatzen duen: Erabiltzaileek likidezia ematen dute tokenen bikoteak (adibidez, ETH eta USDT) putzu batean gordez. Horren truke, putzu horretan gertatzen diren merkataritza guztietatik komisioak irabazten dituzte. Hori Errentagarritasun Nekatzea deitzen zaio (hori hurrengoan aztertuko dugu).

2. Maileguak eta Mailegatzea

Aave eta antzeko plataformak Compound-ek zure kripto aktiboak mailegu emateko aukera ematen dizu, interesak irabazteko edo zure kripto eholdaketan mailegu hartzeko.
Mailegatzea: Sartu zure stablecoinak edo beste kripto batzuk protokolo batean eta hasi interesak irabazten, askotan tradizionalen aurrezki kontuen tasa baino handiagoak.
Mailegu hartzea: Dirua behar al duzu baina ez duzu zure kripto saldu nahi? Horretarako erabil dezakezu bida berme mahai bat hartzeko. Hori normalean gain-bermeztatua da (150 $ balio duen ETH bat gordetzen duzu 100 $ USDT mailegu hartzeko) protokoloa prezioen aldaketen aurrean babesteko.

3. Ekoizpen Errentamendua (Likidezia Meatzaritza)

Hau estrategia aurreratuagoa da, non erabiltzaileek euren kripto aktiboak blokeatzen dituzten irabaziak lortzeko, askotan sarien forman. token gehigarriak. Zure kriptokoinen etekinik handiena lortzeko ehizatzeko modukoa da. Honek DEX-etan likidezia ematea edo mailegu protokoloetan tokenak staking egitea barne har dezake. Emaitza handiak lortzeko aukera ematen badu ere, arrisku handiagoak ditu (ikus “DeFi-ren Arriskuak” behean).

4. Staking

Zenbait kriptomoneta badituzu, horiek “stake” ditzakezu horretarako blockchainaren sarea babesten laguntzeko. Aldez aurretik, irabaziak lortzen dituzu, interesak irabaztearen antzera. Hori zure inaktibo dauden aktiboak laneratzeko modu bat da. Adibidez, PENGU/USDT bezalako token modan bat erosi ondoren, baliteke ondoren bere jatorrizko plataforman staking egitea, baldin eta aukera dago.

5. Deribatuak, Segurua, eta Gehiago

DeFi munduak abiadura izugarrian berritzen ari da. Orain, ia edozein produktu finantzario tradizionalen bertsio deszentralizatuak aurki ditzakezu, akzioak jarraitzeko sintetiko aktiboak, iragarpen merkatua eta smart contract-ak huts egitearen aurka babesten duten aseguruen protokolo deszentralizatuak barne.

Zergatik Hype-a? DeFi-ren Oinarrizko Abantailak

• Baimenik gabe: Interneten konexioa eta kripto-wallet bat duen edonork DeFi zerbitzuetara sarbidea izan dezake. Ez da atezaintzarik, ez aplikaziorik, eta ez da geografiarik mugarik.
• Gardentasuna: Kode gehiena iturri irekikoa da, eta transakzio guztiak publiko blockchain-ean grabatutako, edonork azter dezake. Honek fidagarritasun maila bat eraikitzen du, tradizionala den finantzak ez duen egiaztapenaren bidez.
• Autozaintza: Zure gako pribatuak zuk zeuk dituzu, hau da, benetako jabetza eta kontrola duzu zure aktiboen gainean. Ez dira zentralki konfiskatu edo izoztu daitezke (baina galdu ditzakezu, ez badituzu ondo zaintzen). zaindu!).
• Inbertsitasuna eta Interoperabilitatea: DeFi-ren kode irekiko izaerak “diru Lego” ingurune bat sortzen du. Garatzaileek lehendik dauden protokoloen gainean eraiki dezakete, finantza-produktu berri eta konplexuak izugarri azkar sortuz.
• Itzuli Potentzialki Altuak: Aurrezki eta etekinen laborearen bidez eskaintzen diren errentak izan daitezke tradizional sistemarenak baino nabarmen altuagoa da, baina hau arrisku handiagoarekin zuzenean lotuta dago.

Inevitable Flipside: DeFi-ren Arriskuak Ulertzea

DeFi-k bere arrisku handiak ditu. Nagusiki arautu gabea eta esperimentala da.

• Smart Contract Arriskua: Kodea da legea.
• Badak edo bug edo ahultasun bat smart kontratu batean, hackerrek horretaz baliatu daitezke funtsak lapurtzeko. Hori dela eta, milioika dolarreko galera izan da.
• Iragankorra Galera: DEXetan likidezia ematen dutenentzat arrisku nagusi bat. Hori gertatzen da zure gordetako aktiboen prezioa aldatu egiten denean, zure gordetzeko unean zein zenaren aldean. Azkenean, balio gutxiago izan dezakezu, besterik gabe, eusten bazenituzte.
• Volatilitate Arriskua: Kripto-merkatua oso aldatzailea da. Zure bermeen balioa azkar jaitsi daiteke, zure aktiboen likidazioa automatikoki eraginez.
• Erregulazio Uncertaintia: Munduko gobernuek oraindik DeFi nola kudeatu erabakitzen ari dira. Etorkizuneko erregulazioek protokolo hauek nola funtzionatzen duten eragin dezakete.
• Erabiltzailearen Akatsa: Poder handiarekin, erantzukizun handia dator. Funtsak helbide oker batera bidaltzeak, zure gako pribatuak galtzeak edo iruzur batean erortzeak funtsen galera iraunkorra ekar dezake. Ez dago deitzeko bezeroarentzako laguntza telefono-zenbaki bat.

Nola hasi DeFi-rekin (Seguruan)

Prest zaude zure oinak urtzean? Jarri pauso hauek jarraian arretaz.

• Heziketa Hartu: Jada egiten ari zara! Inbertitu ezazu ez duzun zerbait ulertzen.
• Txikitatik Hasi: Inbertitu dirua galdu nahi duzun bakarrik. Ikasketa gastu gisa hartu.
• Erakunde Erreliagarria Aukeratu: DeFi erabil dezakezun aurretik, zenbait lortu behar dituzu. kriptografia. Erabili segurua, erabiltzailearentzako lagungarria den zentralizatutako trukea (CEX) bezala Exbix zure lehen erosketa fiat monetarekin egiteko. CEX-ak hasiberrientzat nabigatzeko errazagoak izaten dira.
• Wallet bat lortu: Ez-kudeatutako wallet bat ezarri, hala nola MetaMask (Ethereum-rako) edo Phantom (Solana-rako). Zaindu zure hazi esaldia (berreskuratze esaldia) zure bizitzarekin. Idatzi paper batean eta gorde leku seguruan. Ez digitalizatu.
• Aztertu Poliki: Hasi ekintza sinpleekin, hala nola, token kopuru txiki bat trukatzea DEX ezagun batean edo stablecoin bat gordetzea Aave edo Compound bezalako mailegu protokolo garrantzitsuen batean.
• Egizu Zure Ikerketa (DYOR): Ez zaitez proiektu batera sartu twit baten arabera. Ikertu taldea, auditoriaren txostenak eta komunitatearen iritzia inbertitu aurretik.

Finantzen Etorkizuna Eraikitzen Ari da

DeFi finantzen inguruan dugun pentsamoldea eta interakzioa aldatzen duen paradigma bat da. Mundu osorako finantza-sistema irekiago, eskuragarriago eta eraginkorragoa eskaintzen du. Bitxia da oraindik mendebaldeko basamortua da, aukera eta arriskoz betea, finantza globalean eraldatzeko duen potentziala ukatu ezin daiteke.

Zentralizatutako sistemetatik etorkizun deszentralizatu batera doan bidaia prozesu bat da. Exbix bezalako plataformek zubi garrantzitsua betetzen dute, seguru eta intuitibo bat eskaintzen, plataforma erabiltzaileek kripto ekonomian sartu ahal izateko, DeFi puruaren ur sakonetan murgildu aurretik. Zure nagusien parekin merkaturatzen ari bazara edo aktibo berriak aztertzen ari bazara, truke fidagarri batean hastea lehen pausoa da finantza deszentralizatuaren unibertso zabal eta zirraragarri hau ulertzeko.

DeFi, Finantza Deszentralizatua, Kriptomoneta Gida, Blockchain, Kripto Inbertsioa